Equity crowdfunding: risico's en fouten om niet te maken

Equity crowdfunding, zoals alle nieuwe en web-gedreven tools, kan angst oproepen bij onbekende ondernemers over de risico's. Het grondig kennen van deze manier om kapitaal op te halen en het van tevoren leren welke fouten je niet moet maken is de strategie van de bewuste ondernemer om de risico's, die bestaan zoals bij elke andere bedrijfsactiviteit, te minimaliseren.

Voor een algemeen maar uitgebreid overzicht verwijzen we naar ons artikel met video over de basisprincipes van crowdfunding, terwijl we hier dieper ingaan op de belangrijkste risico's van equity crowdfunding en de fouten die je niet moet maken om ze te vermijden.

Equity crowdfunding: de risico's

Equity crowdfunding moet worden beschouwd als een van de vele activiteiten die een bedrijf uitvoert om zijn activiteiten te bevorderen en heeft als zodanig risico's, waarvan er veel overlappen met de risico's van alle andere activiteiten.

Laten we de belangrijkste eens bekijken:

• Verlies van tijd en middelen. Het meest voor de hand liggende risico is het risico dat een bedrijf loopt voor welke activiteit het ook besluit te ondernemen. Equity crowdfunding, we worden nooit moe om te herhalen, is geen tijdverdrijf of een nevenactiviteit die in je eentje kan worden gedaan, maar vereist specifiek toegewijde tijd en middelen, zowel menselijk als financieel. Als de campagne mislukt, gaan er tijd en middelen verloren zonder enig economisch of ander rendement. Maar zelfs in het geval van een succesvolle campagne, als tijd en middelen niet goed worden beheerd, kan er schade worden geleden op andere gebieden van het bedrijf.
• Niet-naleving van regelgeving. Equity crowdfunding is een complex financieel instrument met specifieke regelgeving en verplichte bureaucratische vereisten, die bij niet-naleving leiden tot financiële of juridische sancties.
• Openbaren van gevoelige informatie. Het doen van een equity crowdfunding campagne betekent jezelf blootgeven en transparant presenteren aan potentiële investeerders, en dit kan ook betekenen dat je gevoelige bedrijfsinformatie moet delen, waar concurrenten of andere partijen misbruik van zouden kunnen maken.
• Reputatierisico. Exposure, op welk gebied dan ook, impliceert altijd een zekere mate van risico om 'een slechte indruk te maken'. Als de equity crowdfunding campagne mislukt of zelfs als de communicatie niet goed wordt aangepakt en in een blunder vervalt, lijdt de reputatie van het bedrijf daaronder met een verlies aan geloofwaardigheid en wenselijkheid van verschillende gradaties.
• Aanpassing aan de verwachtingen van investeerders. De omgang met investeerders na de campagne is een delicate verantwoordelijkheid, die als deze niet serieus genoeg wordt genomen veel schade kan aanrichten, zelfs als het spel gesloten lijkt. Als de communicatie niet consistent en transparant is, kweekt dit wantrouwen bij investeerders, wat kwetsbaarheid creëert en de bovengenoemde reputatieschade aanwakkert.

Simpel gezegd zou het volstaan om te zeggen dat het voor het minimaliseren van deze risico's noodzakelijk en voldoende is om 'het goed te doen', maar we gaan liever tot de kern van de zaak en leggen uit wat dit concreet betekent en welke fouten het cruciaal is om te vermijden om een crowdfundingcampagne succesvol te maken.

Denkend dat het platform investeerders

De grootste fout die mensen maken bij het benaderen van equity crowdfunding is denken dat het plaatsen van een project op een platform automatisch investeerders zal opleveren, uit het abonneebestand van het platform. Maar het platform is slechts een megafoon: als het bedrijf niet spreekt, heeft de megafoon niets om te versterken.

Het bedrijf moet het bestaan van de campagne communiceren, de campagne sponsoren en de eerste en belangrijkste investeerders binnenhalen, dan kan het platform daaruit een aanjagend effect genereren. Als de basis ontbreekt, blijft de teller van de campagne op het portaal triest hangen, met een negatief reputatie-effect en een zeer grote kans dat de campagne mislukt.

De investeerders die je moet zoeken, zoals we in een vorig artikel hebben uitgelegd, zijn klanten en potentiële klanten. Deze vormen de onmisbare harde kern, pas nadat je hen hebt bereikt kun je op zoek gaan naar business angels en andere institutionele investeerders.

Geen gestructureerde marketingstrategie

Het beschouwen van equity crowdfunding als een financiële transactie is een ernstige fout die ertoe leidt dat men het belang van de marketingstrategie onderschat. Equity crowdfunding, in feite, is eerst en vooral een marketingtool, gericht op het verkopen van het bedrijf zelf in de vorm van haar aandelen.

Simpelweg je campagne communiceren via je sociale media met een paar generieke posts is geen marketingstrategie, het is gewoon tijdverspilling. Het nauwkeurig identificeren van de doelgroep, het plannen van ad-hoccommunicatie op alle geschikte kanalen, het vaststellen van wat moet worden gecommuniceerd, aan wie dit moet worden gecommuniceerd en wanneer, het creëren van een database waarin contacten kunnen worden beheerd, het cultiveren van relaties, het structureren van een traject om de investering te begeleiden: dit (en meer) vormt een marketingstrategie.

Het is een delicate fase, waarin je transparante en stimulerende relaties met investeerders moet opbouwen, moet oppassen dat je onderweg geen waardevolle contacten verliest en geen misleidende beloften doet, een consistent en solide imago van het bedrijf moet opbouwen.

De voorfase overslaan

Een fundamenteel element van de marketingstrategie die we zojuist hebben besproken, is de precrowd fase. Een alinea is niet genoeg om het belang ervan uit te leggen en we hebben er zelfs een specifiek artikel aan gewijd .

Campagnevoorbereiding omvat onmisbare activiteiten zoals sponsoring, positionering, investeerdersonderzoek, het verzamelen van blijken van belangstelling, het plannen en testen van alle acties die in de campagne zullen worden uitgevoerd. Alleen op deze manier is het mogelijk om met een solide structuur aan de campagne te beginnen, om al een draagvlak te hebben en om te voorkomen dat je in de eerste paar dagen, die het belangrijkst zijn, op een dode teller stuit en middelen verspilt aan een onmogelijke missie, zoals het succesvol maken van een campagne door vanaf nul te beginnen op de dag dat deze online opent.

Tijdens de precrowd is er geen actieve teller, dus de blootstelling is veel lager en het is tijd om de winnende strategieën te verfijnen.

Marketing en verkoop combineren

Tussen het zien van een bericht waarin een equity crowdfunding campagne wordt gesponsord en het investeren in die campagne zit een behoorlijke sprong: het marketinggedeelte heeft ook een verkoopgedeelte nodig, anders worden er veel middelen verspild aan marketing zonder concreet resultaat. De marketingafdeling pre-kwalificeert contacten, maar het is vervolgens de rol van de verkoopafdeling om deze contacten te leiden naar het afronden van de investering, anders is het risico groot dat ze door de mazen van het net vallen.

Marketing en verkoop moeten geïntegreerd zijn met CRM-tools (Customer Relationship Management), maar elkaar niet overlappen of vervangen.

Onderschatting van bureaucratie

Bureaucratie is saai, weet je, maar het is ook erg gevaarlijk als het lichtvaardig wordt opgevat. Voordat je iets kunt gaan doen met betrekking tot een equity crowdfunding campagne, is het cruciaal om de bureaucratische vereisten in de gaten te houden, om mogelijk nadelige sancties te voorkomen.

De aanbesteding van publieke spaargelden is een reden: vóór de publicatie van een aanbiedingsdocument opgesteld bij een notaris met alle specificaties en voorwaarden van de voorgestelde investering, is het niet mogelijk om de campagne te sponsoren, zelfs niet in de prerowd fase.

Een ander belangrijk document is de kapitaalverhoging, die de verhoging van het aandelenkapitaal aangeeft die het doel is van de campagne. Het is niet alleen een numerieke waarde, maar ook een tijdswaarde: het maken van een kapitaalverhoging van minstens twee jaar is een winnende strategie omdat het je in staat stelt om meerdere campagnes te maken zonder terug te hoeven gaan naar een notaris (wat tijd en geld bespaart) of om de lopende campagne te verlengen, of om deze te pauzeren en vervolgens te hervatten in geval van problemen.

De campagne beschouwen als een marginale activiteit

Veel bedrijven maken de fout om de equity crowdfunding campagne te beschouwen als een marginale activiteit, losgekoppeld van de rest van de activiteiten van het bedrijf, bijkomstig, en als zodanig geen toegewijde tijd, mensen en budget waard. Niets is meer mis: een equity crowdfunding campagne is een aparte business in de vorm van een marketingcampagne, dus het vereist de drie elementen die we zojuist hebben opgesomd. Als je niet genoeg tijd, middelen en geld beschikbaar stelt, krijg je een mislukte campagne met een grote kans op mislukking.

Communiceer niet met leden na de campagne

Op je lauweren rusten is altijd gevaarlijk. Denken dat zodra een equity crowdfunding campagne succesvol is afgerond, je dat hoofdstuk kunt afsluiten en vergeten, is een kostbare vergissing. Investeerders zijn nu partners, dus ze verwachten niet alleen dat de beloften die hen overtuigden om te investeren worden nagekomen, maar ook dat ze weten hoe hun geld zal worden gebruikt!

Het is niet alleen uit loyaliteit dat je de relatie met investeerders moet onderhouden, maar ook omdat zij de potentiële supporters zijn van een toekomstige tweede (derde, vierde, etc.) crowdfundingcampagne en in de eerste plaats klanten zijn. Ze zijn een bezit dat je voor altijd met je mee moet nemen. Als je ze verwaarloost, verlies je ze, met reputatieschade en economische schade tot gevolg.

Hoe voorkom je fouten bij equity crowdfunding?

Het antwoord is simpel: zet je er op in. Wijd de juiste hoeveelheid tijd aan deze activiteit, vooral als het volledig nieuw is, bestudeer de gegevens, lees boeken over het onderwerp, informeer jezelf online, verzamel ervaring uit eerste hand. Als dit niet genoeg is, omdat het een uitdaging is om alles zelf te doen, vertrouw dan op professionals in plaats van lukrake pogingen te doen. Of het nu gaat om specifiek advies of coaching tijdens het hele proces, de steun van mensen met praktische kennis uit ervaring in het veld kan echt een verschil maken.