CrowdCon : perspectives européennes du crowdfunding

Le paysage européen du crowdfunding se caractérise par une variété croissante de plateformes et de modèles de financement, avec un accent particulier sur le crowdinvesting, c'est-à-dire la collecte de capitaux auprès d'investisseurs en échange de parts de capital ou d'une participation aux bénéfices. Comme nous l'avons vu dans le dernier rapport annuel European Crowdfunding Market, le marché européen du crowdfunding a atteint une valeur de plus de 10 milliards d'euros, avec une croissance constante au cours des dernières années.

L'essor du crowdfunding en Europe a été considérablement accéléré grâce au soutien d'associations telles que Eurocrowd et GECA (Global Equity Crowdfunding Alliance), qui ont fortement soutenu l'introduction d'une réglementation européenne unifiée. Maintenant que le règlement PECA est enfin une réalité, l'Europe peut s'engager sur la voie d'un développement commun du crowdfunding et augmenter les volumes de transactions, leur efficacité et leurs avantages pour les entreprises.

Lors de la récente 13e édition de CrowdCon, qui s'est tenue à Bruxelles en septembre 2024, des leaders du secteur et des représentants d'associations clés ont partagé leurs visions et discuté des défis futurs pour le crowdfunding européen et mondial. Turbo Crowd, qui se caractérise par une forte orientation internationale en tant que partenaire pour les entreprises intéressées à naviguer dans l'écosystème complexe du crowdfunding et à exploiter toutes ses opportunités, a également participé.

Le contexte du crowdfunding européen

Historiquement, le secteur du crowdfunding en Europe a été limité par la fragmentation réglementaire entre les États membres, qui a souvent entravé les opérations transfrontalières et augmenté les coûts de mise en conformité. Cela a conduit à une croissance inégale des plateformes et à des possibilités de financement limitées pour les entreprises. Toutefois, avec l'entrée en vigueur du règlement européen en 2021, l'UE a fait un pas vers l'harmonisation du secteur. En effet, le PECS permet aux plateformes d'obtenir un "passeport de l'UE" pour opérer dans plusieurs pays dans un cadre réglementaire unique, ce qui facilite l'accès aux investisseurs et aux projets sur une base transnationale et favorise la transparence.

L'entrée en vigueur du règlement ne s'est pas faite sans heurts, comme en témoigne, en Italie, le retard considérable pris par les plateformes de crowdfunding pour obtenir la nouvelle autorisation d'opérer, de sorte que les bénéfices restent à voir, mais ce qui est en train de se produire est avant tout un changement de perspective, un changement culturel qui nécessite une coopération entre tous les acteurs de la chaîne d'approvisionnement du crowdfunding au niveau transnational.

Crowdcon 2024 : Innovation et opportunités pour le crowdfunding européen

La 13e édition de CrowdCon a été un point de rencontre important pour l'industrie européenne du crowdfunding, réunissant des experts, des plateformes, des associations et des représentants politiques les 26 et 27 septembre 2024 à Bruxelles. Organisée en coopération entre Eurocrowd et Fintics, la CrowdCon est depuis des années un événement marquant pour le secteur, offrant un espace pour discuter des développements réglementaires, des défis opérationnels et des opportunités d'innovation.

L'édition de cette année a abordé des sujets tels que l'évolution des réglementations européennes, l'impact des nouvelles technologies (y compris la blockchain et l'intelligence artificielle) et les perspectives d'expansion mondiale du crowdfunding. Les discours d'ouverture et les tables rondes ont mis en lumière les progrès réalisés jusqu'à présent et les défis qui restent à relever, fournissant aux acteurs de l'industrie de précieuses indications pour affronter l'avenir. Découvrons les principaux axes de la CrowdCon 2024.

Le règlement PECS et l'harmonisation réglementaire

L'un des thèmes centraux de la CrowdCon a été l'impact du Règlement européen relatif aux prestataires de services de crowdfunding (ECSPR), qui entrera en vigueur en 2021, et le chemin à parcourir pour une véritable harmonisation du secteur dans l'ensemble de l'UE. Joachim Schwerin, expert de la Commission européenne, a souligné que ce règlement est un élément crucial pour créer un environnement favorable à l'innovation et à la croissance dans le secteur, tout en reconnaissant qu'il reste encore des défis à surmonter et des efforts collectifs de collaboration en vue d'une harmonisation complète et d'une véritable mondialisation du secteur. Par exemple, la nécessité d'une interprétation plus uniforme du règlement par les États membres est apparue, afin d'éviter les disparités et la confusion.

CrowdCon 2024 a rappelé que le modèle européen d'harmonisation réglementaire pour le crowdfunding pourrait servir d'exemple à d'autres régions, telles que l'Amérique du Nord et l'Asie, intéressées par le développement de marchés plus intégrés et plus sûrs.

Andrew Field, directeur de la GECA, a exposé la vision stratégique de l'association, qui vise à favoriser une harmonisation réglementaire qui non seulement simplifie les transactions transfrontalières, mais encourage également une plus grande participation des investisseurs et des entreprises. M. Field a souligné que la création d'un véritable écosystème mondial de crowdfunding nécessitera un dialogue permanent entre les acteurs du secteur et les régulateurs, la création d'un véritable réseau, ainsi qu'un engagement commun en faveur de la transparence, de la sécurité et de l'innovation.

La blockchain et l'intelligence artificielle au service du changement et de l'expansion à l'échelle mondiale.

Un autre thème majeur a été l'utilisation des technologies émergentes, en particulier la blockchain et l'intelligence artificielle (IA), pour améliorer l'efficacité et la transparence des plateformes de crowdfunding. La technologie blockchain peut être utilisée, par exemple, pour simplifier les processus d'enregistrement des obligations et améliorer la confiance des investisseurs grâce à des transactions sécurisées et transparentes. Cependant, pour assurer une adoption généralisée de ces technologies, une base réglementaire solide et partagée est nécessaire.

L'intelligence artificielle, quant à elle, est considérée comme un outil permettant de personnaliser l'expérience de l'utilisateur et d'optimiser les campagnes de collecte de fonds. Par exemple, grâce à l'analyse des données, l'IA peut aider les plateformes à identifier les profils d'investisseurs les plus adaptés à chaque projet, ce qui permet d'accroître l'efficacité des campagnes et de réduire les coûts. L'IA et la blockchain, si elles sont adoptées de manière coordonnée, peuvent représenter un avantage concurrentiel significatif pour les plateformes de crowdfunding. À cela s'ajoute le potentiel des nouvelles opportunités de levée de fonds que la tokénisation des actifs peut offrir aux entreprises.

Ce n'est pas tout : lors de la CrowdCon, le potentiel de la technologie blockchain pour connecter les marchés européens à ceux d'autres régions, comme l'Amérique du Nord et l'Asie-Pacifique, a été abordé. Cette interconnexion représente une grande opportunité pour accroître la portée du crowdfunding européen, mais nécessite une approche prudente et un traitement attentif des réglementations internationales pour garantir la protection des investisseurs et la sécurité des transactions.

Crowdfunding et impact social

Une session consacrée au crowdfunding for social good a mis en lumière la façon dont le crowdfunding peut être un outil puissant pour financer des projets ayant un impact positif sur la société. L'importance de la confiance et de la participation du public pour une levée de fonds réussie est encore plus grande dans les campagnes sociales. En effet, le crowdfunding social se caractérise par une implication directe de la communauté et un accent mis sur les projets qui visent à générer des bénéfices pour la communauté, souvent dans des domaines tels que l'environnement, la culture et le bien-être social.

Cette discussion a montré que le crowdfunding peut être bien plus qu'un simple outil de financement : il peut devenir un catalyseur du changement social et un moyen de promouvoir l'entrepreneuriat durable, une question de plus en plus pertinente pour les entreprises et les investisseurs soucieux de l'environnement et de la société.

Dans le passé, nous avons parlé du crowdfunding à des fins de durabilité sociale et environnementale dans un webinaire avec Andy Goodwin, PDG de la plateforme allemande Bettervest.

Turbo Crowd pour le crowdfunding européen

La participation de Turbo Crowd à la CrowdCon a donné lieu, entre autres, à une interview du fondateur Claudio Grimoldi par Andrew Field, chef exécutif de GECA.

La perspective de Turbo Crowd est distinctement européenne et, plus loin encore, internationale. Penser les opérations de crowdfunding dans une perspective transfrontalière est la meilleure façon de faire du crowdfunding un outil de marketing et de collecte de capitaux aussi efficace que possible.

À l'heure actuelle, la culture du crowdfunding est très étroitement confinée à l'intérieur des frontières nationales en Europe du Sud, tandis qu'en Europe du Nord et de l'Est, la possibilité de crowdfunding transfrontalier est plus claire et plus répandue.

Pour que l'Italie rattrape les marchés européens du crowdfunding plus développés, au sein du nouveau marché unique européen, il est crucial de sensibiliser les entreprises aux nouvelles opportunités qui s'offrent à elles, de les former aux connaissances et aux compétences - financières, linguistiques, juridiques, commerciales - nécessaires pour faire du crowdfunding à l'étranger et d'établir le processus standard d'une campagne de crowdfunding réussie, où qu'elle ait lieu.

Ce processus a pour éléments centraux la conception du crowdfunding en tant qu'opération de marketing, la precrowd en tant que phase préliminaire clé pour la campagne basée sur la récompense, la recherche d'investisseurs à la tête de l'entreprise, avec pour cible préférentielle les clients ou les clients potentiels.

Enfin, il convient de souligner que la sortie du crowdfunding d'un contexte purement "provincial" est également l'occasion de réaliser que cet outil ne doit pas être réduit à un gadget pour les start-ups sans alternative pour lever des capitaux, mais représente plutôt une ressource - marketing, avant financière - pour tout type d'entreprise, même grande et solide.
La possibilité de faire du crowdfunding en Europe implique la nécessité de faire face à une concurrence plus large, tant pour les plateformes de crowdfunding que pour les entreprises. D'où le rôle crucial d'une formation adéquate et de stratégies de marketing appropriées que les entreprises doivent mettre en œuvre avant même de pouvoir lancer une campagne de crowdfunding, afin de se présenter aux plateformes, puis aux investisseurs, comme des soumissionnaires à fort potentiel.